نيودلهي، الهند – تستعد حكومة رئيس الوزراء ناريندرا مودي لفرض رسوم جديدة على استخدام نظام الدفع الرقمي الفوري المحلي الشهير في بعض معاملات التجار، ما يثير قلق الشركات.
أعلنت المؤسسة الوطنية للمدفوعات في الهند، وهي مؤسسة شبه حكومية، أن رسومًا بنسبة 0.4 في المئة ستُطبّق اعتبارًا من 15 أكتوبر على كل معاملات نظام الدفع الفوري الموحد التي تتجاوز 2000 روبية، أي ما يعادل 21 دولارًا، والموجهة إلى الشركات.
منذ إطلاقه قبل عقد من الزمن، غيّر نظام الدفع الفوري الموحد طريقة دفع أكبر عدد سكان في العالم، إذ كان يسمح بالمدفوعات الفورية عبر التطبيقات من دون أي كلفة. ومن الباعة في الشوارع إلى العلامات التجارية العالمية في مراكز التسوق، صارت رموز الاستجابة السريعة في كل مكان في الهند، مع تراجع النقد لصالح الدفع الرقمي.
لكن الخبراء يحذرون من أن الرسوم الجديدة قد تدفع الشركات إلى الخروج من النظام. وقد أثار القرار عاصفة سياسية في الهند، إذ يتهم المعارضون حكومة مودي بتحميل التجار التكاليف تحت ضغط خارجي.
إذن، ما الذي يتغير في مدفوعات نظام الدفع الفوري الموحد؟ ومن سيربح ومن سيخسر؟
ما التغييرات التي تطرأ على النظام؟
ستفرض رسوم بنسبة 0.4 في المئة على المدفوعات الموجهة إلى الشركات التي تزيد قيمتها على 2000 روبية، أي 20.84 دولارًا، بحد أقصى 300 روبية، أي 3.13 دولارًا.
ستبقى كل التحويلات من شخص إلى شخص مجانية. أما الدفع مقابل خدمات أخرى، مثل محطات الوقود وتذاكر القطار وفواتير الاتصالات، فسيكون عليه رسم ثابت قدره خمس روبيات لكل عملية.
تسمي الحكومة هذا الرسم الجديد رسم خصم التاجر، وبموجبه تنتقل كلفة الحفاظ على البنية التحتية للدفع الرقمي إلى الشركات.
حتى الآن، تحملت البنوك وشركات التكنولوجيا المالية كلفة تشغيل النظام، وقد استفادت تجاريًا منه أيضًا، بينما دعمت الحوافز الحكومية نموذج انعدام الرسوم.
وبموجب السياسة الجديدة، ستمنع الحكومة التجار من تمرير الكلفة الإضافية إلى الزبائن. لكن الواقع بدأ يتغير بالفعل.
فيكاس ماهتو، الذي يدير متجر بقالة شاملًا في منطقة العاصمة الوطنية، بدأ بالفعل يفرض رسمًا ثابتًا قدره خمس روبيات على كل عملية تزيد على 1000 روبية، أي 10.42 دولارًا. وقال للجزيرة: «إذا فرضت الحكومة علينا رسومًا، نرفع الكلفة على الزبائن. إنها مسألة حساب بسيط».
ما حجم نظام الدفع الفوري الموحد في الهند؟
حجم النظام هائل جدًا، وهو ما يميزه عن غيره من واجهات الدفع الرقمي في العالم.
الشهر الماضي، عالج النظام رقمًا قياسيًا بلغ 24.51 مليار عملية، أي 791 مليون عملية يوميًا، بقيمة تتجاوز عشرة مليارات دولار يوميًا.
وقالت الحكومة إنها عالجت 241.6 مليار عملية في السنة المالية الماضية، بقيمة تقارب 3.3 تريليون دولار، مع دعم 741 بنكًا في أنحاء البلاد.
ويمثل هذا الحجم من المعاملات نحو نصف كل معاملات الدفع الرقمي الفورية في العالم يوميًا.
وكثيرًا ما تروج الحكومة لهذا النظام، وقد عرضه رئيس الوزراء مودي على زوار أجانب. وهو الآن متاح لمدفوعات التجار في عشر دول، من بينها سنغافورة والإمارات وفرنسا وسريلانكا وقطر.
وقالت الحكومة في بيان بمناسبة مرور عقد على إطلاق النظام: «أصبح نظام الدفع الفوري الموحد العمود الفقري لمنظومة الدفع الرقمي في الهند ومحركًا أساسيًا للشمول المالي».
كيف تسوق الحكومة هذه السياسة الجديدة؟
أثار القرار غضبًا واسعًا بين مستخدمي نظام الدفع الرقمي. وكان سر انتشار النظام الواسع هو عدم فرض رسوم على معالجة المعاملات.
وعلى مدى العقد الماضي، اشتكت شركات عدة، من بينها فونبي وجوجل باي وبايتم، من أنها عندما تعالج أحجامًا ضخمة من المعاملات فإن قدرتها على تحقيق ربح مباشر منها تبقى محدودة. لكن جمع ملايين المستخدمين على المنصة سمح لها ببيع خدمات متنوعة لعملائها، من القروض النقدية أو الذهبية إلى التأمين.
وبموجب رسم خصم التاجر الجديد، قدّر المحللون عائدًا سنويًا يبلغ نحو 170 مليار روبية، أي 1.7 مليار دولار، يذهب نحو 60 في المئة منه إلى البنوك، و25 في المئة إلى مقدمي التطبيقات، و15 في المئة إلى المجمعين.
وتقدم حكومة مودي هذه التغييرات باعتبارها ضرورية للحفاظ على «إيرادات قابلة للاستمرار» من النظام، لا باعتبارها ضريبة تجبيها الحكومة.
وقالت الحكومة في بيان يوم الثلاثاء بعد موجة الاحتجاج إن رسم خصم التاجر سيوزع على المشاركين في منظومة الدفع، بما في ذلك البنوك ومقدمو تطبيقات الدفع، لدعم تشغيل النظام واستمرار توسعه.
وأضاف البيان أن الإيرادات الناتجة من معاملات التجار الكبرى ستدعم البنوك ومقدمي خدمات الدفع ومقدمي تطبيقات النظام في توسيع البنية التحتية وتحسينها، بما يشمل المناطق الريفية وشبه الحضرية. وقال المنظم إن الأموال ستدعم الاستثمار في الابتكار والأمن السيبراني.
لماذا تتعرض الحكومة للانتقاد؟
أولًا، لأنها تنقل كلفة تشغيل البنية التحتية للنظام إلى الشركات.
وحذر اتحاد تجار التجزئة في الهند من أن النظام الجديد قد يثبط المشاركة الأوسع، إذ «سيفكر صغار التجار مرتين قبل أن يقبلوا النقد أو الدفع عبر النظام الرقمي».
وقال كومار راجاغوبالان، الرئيس التنفيذي للاتحاد: «هذا يخالف أجندة الحكومة نفسها في التحول الرسمي. ينبغي تحفيز قبول النظام لا فرض ضرائب عليه».
وقد أثار القرار عاصفة سياسية أيضًا، إذ اتهم حزب المؤتمر، وهو حزب المعارضة الرئيسي، حكومة مودي بالاستسلام لضغط أمريكي.
وقال جيرام راميش، متحدث باسم حزب المؤتمر: «هنا استسلمت حكومة مودي لمطلب أمريكي بإلغاء انعدام الرسوم وفرض رسوم على النظام. لماذا 0.4 في المئة؟ هل هذا لجعل شركات البطاقات الأمريكية قادرة على منافسة النظام؟».
وكانت الولايات المتحدة قد انتقدت سابقًا إطار النظام الهندي، بحجة أن السياسات التي تحكمه تفضل مقدمي الدفع المحليين وتخلق ظروفًا غير متكافئة للشركات الأمريكية.
ورغم أن تطبيقين أمريكيين، جوجل باي وفونبي، يعالجان أكثر من 80 في المئة من معاملات النظام، أشار تقرير الممثل التجاري الأمريكي للتقديرات التجارية الوطنية لعام 2026 إلى أن مقدمي الدفع الأمريكيين يواجهون وصولًا غير متكافئ إلى أجزاء من منظومة النظام، خصوصًا معاملات البطاقات الائتمانية عبرها.
وقال راميش: «المسرح يهيأ بوضوح لكي ندفع جميعًا رسومًا على معاملات النظام». وأضاف: «على حد علمنا، قد تفرض الحكومة رسومًا أيضًا على المعاملات اليومية بين الأفراد». وقد وصفت حكومة مودي هذه الادعاءات بأنها «مزاعم كاذبة».
في الصورة: شخص يدفع عبر واجهة المدفوعات الموحدة، المعروفة بـ«يو بي آي»، في متجر في سريناغار، في 16 سبتمبر 2026. تصوير: فاروق خان، إي بي إيه.
من يكسب ومن يخسر؟
ارتفعت أسهم شركات المدفوعات والبنوك الهندية يوم الأربعاء، أي في اليوم التالي لإعلان السياسة الجديدة، لأن التغيير يفتح مصادر دخل جديدة لهذه الشركات التي كانت حتى الآن تتحمل تكاليف مثل هذه المعاملات.
وصعدت أسهم بايتم وأكسيس بنك ويس بنك بما يتراوح بين اثنين وثمانية بالمئة في بداية التداول.
غيّر انتشار «يو بي آي» اقتصاد البطاقات في الهند، حتى كاد استخدام بطاقات الخصم ينهار. وبما أن «يو بي آي» يوفر تحويلات فورية بين البنوك من دون رسوم، فقدت بطاقات الخصم مكانتها كثيرًا في المدفوعات اليومية، إذ انخفض حجم معاملاتها بنسبة 67 بالمئة بين عامي 2021 و2025، وفقًا لبنك الاحتياطي الهندي.
وإذا كان ذلك قد أضرّ بأعمال بطاقات الخصم الهندية لدى شركتين أميركيتين عملاقتين هما فيزا وماستركارد، فإن نظام «يو بي آي» وضع بطاقات الائتمان التابعة لهما في موقف غير موات أيضًا. فبطاقة «روباي» المحلية هي الوحيدة التي يمكن ربطها بـ«يو بي آي»، أما ماستركارد وفيزا فلا يمكنهما ذلك. وقد اشتكت الشركتان إلى الممثل التجاري الأميركي من هذه الممارسة، ووصفتاها بأنها غير عادلة.
لكن إذا أصبح استخدام «يو بي آي» أكثر تكلفة للمستهلكين والشركات، فسيعود الحافز لاستخدام بطاقات الائتمان التقليدية غير المرتبطة به. وهذا هو جوهر اتهام المعارضة بأن خطوة الحكومة تهدف إلى استرضاء إدارة دونالد ترامب.
وقال الخبير الاقتصادي الهندي سانتوش ميهروترا لقناة الجزيرة إنه لا شك في أن نظام «يو بي آي» الحالي لم يكن لديه نموذج إيرادات شفاف أو منظم بما يكفي لاستمراره. وفي مواجهة تحمّل بنوك وتطبيقات نافذة للتكاليف، «يبدو أن حكومة مودي متأثرة جزئيًا بالضغط الأميركي هنا أيضًا».
وقال ميهروترا: «لقد ضاعفت البنوك والتطبيقات أرباحها من خلال المنظومة التي وفرها يو بي آي، لذلك ليس من العدل الآن تحميل التجار التكاليف لإبقائه حيًا». وأضاف: «في النهاية، سيشعر العملاء بعبء إضافي، وسيموت الحافز لاستخدام يو بي آي».